“Nunavik” ist der nördlichste Teil sowohl der “Labrador”-Halbinsel als auch der kanadischen Provinz Québec, wo er zum Verwaltungsbezirk Nord-Québec gehört. Das rund 510.000 Quadratkilometer große Gebiet liegt jenseits des 55. Breitengrades und grenzt im Osten an die Provinz “Neufundland” und “Labrador”, im Nordosten an die “Hudson Strait” und die “Ungavabai” und im Westen an die “Hudson Bay”.

“Nunavik” ist ein riesiges, wenig erkundetes Gebiet, das das nördliche Drittel von Quebec abdeckt. Das Gebiet ist von der Landmasse her das 53. größte Land der Welt - größer als etwa Japan, Deutschland, Italien oder Schweden. 

‍Das Gebiet gilt seit kurzer Zeit als aussichtsreich für spodumenhaltige Pegmatitlagerstätten und besitzt eine nahezu ideale tektonische Lage für spodumenhaltige Pegmatite.

Die geophysikalischen Untersuchungen zeigen in ganz Nunavik ein günstiges strukturelles Umfeld für die Einlagerung von Pegmatiten. Nunavik ist seit langem für sein erstklassiges Mineralentdeckungspotenzial bekannt und beherbergt bereits zwei Nickelminen, darunter eine der kostengünstigsten Produzenten der Welt (“Raglan”) mit Zugang zu Tiefseehäfen (“Baie Deception Port”).

Die Eureka Lithium Corp. arbeitet mit einem der angesehensten führenden Mineralentdecker Kanadas zusammen und hat eine endgültige Vereinbarung über den First-Mover-Vorteil unterzeichnet, um das hochgradige Lithiumpotenzial dieses geologisch reichen Teils der Provinz zu erschließen, in dem sich derzeit zwei Nickelminen befinden.

Ziel von Eureka Lithium Corp. ist es, ein umfangreiches kurzfristiges Explorationsprogramm durchzuführen, einschließlich Bohrtests in vorrangigen Zielen mit reichlich Aufschlüssen, einschließlich kartierter Pegmatite auf einer Fläche von 1.408 Quadratkilometern. Die Akquisition stammt von Shawn Ryan, Kanadas berühmtestem Goldsucher, und basierte auf monatelangen umfangreichen Recherchen. 

Eureka Lithium Corp. sichert sich First-Mover-Vorteil in Quebecs nächsten Lithiumgebiet

Das Gebiet birgt weit verbreitete, historisch kartierte Pegmatite in mehreren Gesteinseinheiten, einschließlich mafischem Gneis mit basaltischen Amphiboliten.

Die Geophysik zeigt durchweg ein günstiges strukturelles Umfeld und eine bemerkenswerte Geochemie mit einer idealen tektonischen Umgebung für Spodumen.

Im Jahr 2022 wurde in Bohrkern- und Gesteinsproben bereits sehr anomales Lithium gefunden. Das Unternehmen plant deshalb ein Explorationsprogramm auf einem Goldgrundstück für Lithium und Cäsium in Seebodensedimenten. Die Bohrungen sollen an Zielen mit hoher Priorität im Sommer 2023 beginnen. Zunächst sollen die Interessengebiete allerdings mit Drohnen vermessen werden. 

‍Das “Raglan West Lithium Camp” ‍

Eureka Lithium Corp. wird 100 % eines 443 Quadratkilometer großen Claim-Blocks besitzen, der den den größten Teil dieses Lagers umfasst, beginnend ca. 35 km südwestlich der Gemeinde von Salluit, das das ganze Jahr über Zugang zum Flughafen hat und ein saisonaler Hafen für die Anlandung von Lastkähnen ist.

Dieses Landpaket verfügt über einige der höchsten Lithium- und Cäsiumwerte in Seeboden-Sedimenten der Regierung von Quebec. Datenbank inkl. 16 von 39 Proben >99 % (37,3 ppm Li und über) Ein unmittelbarer Schwerpunkt der weiteren Exploration wird ein historisch kartierter Cluster von 12 Pegmatiten in einem Gebiet von 2 km x 3 km, das auch die höchsten Seesedimente der Liegenschaft mit Lithium, Cäsium und Rubidium enthält. Die entsprechenden Zonen werden von Drohnen vermessen, die hochdetaillierte Bilder und 3D-Modelle erstellen, um die mineralisierten Systeme an der Oberfläche vollständig zu kartieren, sobald sie für die Planung eines Folgeprogramms im Sommer 2023 identifiziert werden. 

Die Mine wird teilweise mit Windenergie betrieben und profitiert vom Programm „Clean Energy for Rural and Remote Communities“ von Natural Resources Canada.

Mit dem 443 Quadratkilometer großen zusammenhängenden Landpaket wird die Eureka Lithium Corp. nach Abschluss der Akquisition zwei Drittel des Lithiumlagers “Raglan West” kontrollieren, basierend auf dem bisherigen Gesamteinsatz (ca. 680 Quadratkilometer). “Raglan West” liegt auch 160 km westlich der Nickelmine “Raglan”, einer der weltweit führenden Nickelminen, die von “Glencore” betrieben wird, was das geologische und bergbauliche Potenzial dieser wenig erkundeten Region unterstreicht. 

• Das Landpaket weist einige der höchsten Lithium- und Cäsiumwerte in Seesedimenten in der Datenbank der Regierung von Quebec auf, darunter 16 von 39 Proben >99 % (37,3 ppm und mehr);
• Eine Probe mit 99,98 % (68 ppm) befindet sich in den Top 21 der Lithium-See-Sedimentproben in der gesamten Datenbank der Regierung von Quebec;
• Die anomalen bis extrem anomalen Seesedimente scheinen mit ESE- und NE-verlaufenden magnetischen Lineamenten assoziiert zu sein;
• Die jüngsten Kartierungen der “Quebec Division des Geological Survey of Canada” zeigen, dass das Landpaket Granite, Tonalitäten, Paragneise und Amphibolite umfasst. 

Das “Raglan South Lithium Camp”

Die Eureka Lithium Corp. wird 100 % eines 229 Quadratkilometer großen Claim-Blocks besitzen, das historisch kartierte Pegmatite und eine atemberaubende 12,3 % der 99,96-Perzentil-Lithiumproben (>60 ppm Li) in Seebodensedimenten enthält. 

Dieser hochstrategische Anspruchsblock stellt die erste geochemische Lithium-Cäsium-Lösung Anomalie der Provinz dar und umfasst auch zahlreiche Pegmatite. Geologisch grenzt der Claim-Block an drei sich regional überschneidende Grundstücksgrenzen, einschließlich einer großen NW-tendierenden magnetischen Struktur.

Das “New Leaf Lithium Camp”

Eureka besitzt 736 Quadratkilometer, die mehrere Claim-Blöcke umfassen, einschließlich des „Zig Zag-Grundstücks“, im New Leaf Camp, etwa 120 km südwestlich der Gemeinde Tasiujaq und 350 km südlich von Raglan South. 

• “Zig Zag” erstreckt sich über ein 326 km² großes Gebiet und wurde ursprünglich abgesteckt, um eine anomale, nach Nordwesten verlaufende Struktur abzudecken, die mit extrem hohen Sedimentwerten am Seeboden verbunden ist. Mehr als 30 % der von der Regierung von Quebec entnommenen Seesedimentproben bei Zig Zag liegen im 99. Perzentil der Provinz. 

• Im gesamten “Zig Zag-Gebiet” gibt es mehrere historisch kartierte Pegmatite von Interesse, wobei dieser große Claim-Block fünf große Gesteinseinheiten umfasst. 

“Eureka Lithium” bereitet den Start seines ersten Nunavik-Explorationsprogramms Ende des zweiten Quartals 2023 vor, beginnend auf dem Grundstück “Zig Zag” im New Leaf Camp, das reichlich Pegmatitvorkommen und hohe Lithium- und Cäsiumwerte in Seebodensedimenten aufweist.  

Die hochqualifizierten Teams von “GroundTruth” werden schnell auf das gesamte Nunavik-Landpaket von Eureka zugreifen, das sich über 1.400 km² erstreckt, und sich auf den Weg zu vorrangigen Pegmatiten machen, die Potenzial für eine frühzeitige Entdeckung bieten. 

Die Elektronifizierung benötigt das Metall für Smartphones, Laptops, Akkuwerkeugen, Hybridautos, Elektroautos und E-Bikes. Aus diesem Grund wird das leichteste aller Metalle schon als das “weiße Gold” bezeichnet. 

Selbst neuartige, leistungsstärkere Batterien wie die am deutschen Fraunhofer-Institut entwickelte sogenannte „Superbatterie“ oder die neue Lithium-Eisenphosphat-Batterie von Tesla benötigen als zentralen Bestandteil den Rohstoff Lithium. Gleiches gilt auch für die Erfindung eines besonders leistungsfähigen, leichteren und umweltfreundlichen Lithium-Schwefel-Akkus. 

Infolgedessen ist die Nachfrage nach Lithium massiv gestiegen. In der Zeit von 2016 bis 2020 nahm die weltweite Lithiumproduktion um fast 120 Prozent zu. Die Lithium-Nachfrage aus dem Akku- und Batteriesektor werde deshalb von geschätzten 641.000 Tonnen Lithiumcarbonat im Jahr 2022 bis 2030 auf mehr als 2 Millionen Tonnen steigen. Einige Analysten rechnen damit, dass das Angebot möglicherweise bald nicht mehr ausreicht, um die Nachfrage zu decken und es zu einer tatsächlichen Knappheit des Rohstoffs kommen könnte. 

Die Dera rechnet mit einem Anstieg des globalen Angebotes von 82.000 Tonnen Lithium im Jahr 2020 auf etwa 218.000 Tonnen im Jahr 2030. Der Bedarf wird bis 2030, laut der Dera, aber bei 316.307 bis 558.780 Tonnen liegen. Damit würde 2030 bestenfalls 45% weniger Lithium als benötigt verfügbar sein. Schlimmstenfalls läge die Nachfrage das zweieinhalbfache über dem Angebot. BGR - Deutsche Rohstoffagentur (deutsche-rohstoffagentur.de)

Das “Wettbauen” eigener Zellwerke 

Führende Automobilhersteller setzen aufgrund dieses Trends immer mehr auf die Herstellung von firmeneigenen Batterien - für die Global-Player ein wichtiger Schritt in Richtung Unabhängigkeit. Nicht nur Tesla hat in der Vergangenheit durch seine Gigafactories für Aufsehen gesorgt. Auch deutsche Unternehmen wie VW, BMW, Mercedes-Benz oder Porsche expandieren weiter im In- und Ausland. 

Der VW-Konzern etwa plant, seinen neuen Elektrokleinwagen mit eigenen Akkus zu versorgen. Dafür wird gegenwärtig in Sagunt bei Valencia der Grundstein für das erste Batteriezellwerk in Spanien gelegt. Darüber hinaus möchte Volkswagen 2025 das erste eigene Batteriezellwerk in Salzgitter eröffnen. 2026 soll der Standort bei Valencia mit mehr als 3000 direkt Beschäftigten den Betrieb aufnehmen. Es sei zunächst eine Jahresproduktion von Batteriezellen mit einer Gesamtkapazität von 40 Gigawattstunden (GWh) geplant, genug für eine halbe Million Elektroautos pro Jahr sei, so Schmall. Zuletzt hat der Konzern angekündigt auch in Kanada, Ontario, eines der größten EV-Batteriewerke der Welt zu errichten. Die Produktion soll dort 2027 beginnen. Das vermeintlich größte Batteriewerk der Welt wird über sechs Produktionslinien verfügen und jedes Jahr genug Batterien für eine Million Autos herstellen. VW plant, in den kommenden Jahrzehnten 25 neue Elektrofahrzeugmodelle herzustellen, und die meisten ihrer Batterien werden aus Ontario, Kanada, stammen. 

Auch die Bayerischen Motorenwerke (BMW) setzen auf eine eigene Batterieproduktion: In Debrecen, das sich 230 Kilometer östlich von Budapest befindet, will BMW in einem neuen Werk nicht nur Autos bauen. Dem Management zufolge soll auf dem Gelände eine Hochvolt-Batterie-Fertigung entstehen. Bis zum Start des Werks investiert BMW mehr als zwei Milliarden Euro in den Standort in Ungarn. 

Des Weiteren plant BMW in Niederbayern ebenfalls ein Batterie-Montagewerk. Hierfür hat der Autohersteller in den Gemeinden Irlbach und Straßkirchen im Landkreis Straubing-Bogen ein 105 Hektar großes Grundstück erworben. Von dem Standort sollen die Autowerke in München, Regensburg und Dingolfing mit Hochvolt-Akkus beliefert werden. 

Im Herbst vergangenen Jahres eröffneten die Bayern ihr neues Kompetenzzentrum für Batteriezellfertigung. Die Produktion der Lithium-Ionen-Batteriezellen ist auf dem 15.000 Quadratmeter großen Gelände inzwischen gestartet.

Zur Forschung und Entwicklung von Batterien und Batteriezellen entsteht auch am größten Standort Sindelfingen im Mercedes-Benz-Antriebs-Produktionsverbund ein E-Campus. Seit 2021 werden bereits im dazugehörigen Werkteil Hedelfingen Batteriesysteme für den EQE und EQS produziert. 

Auch am Standort Brühl entstehen bereits Akkus für die neueste Plug-in-Hybrid-Generation, 2024 kommen Batterien für vollelektrische Modelle hinzu. Auf dem Gelände des Werks Kuppenheim ist der Aufbau einer Pilotfabrik zum Recycling von Lithium-Ionen-Batteriesystemen geplant. Mercedes bereitet sich darauf vor, bis 2030 voll auf E-Mobilität umzusteigen. Dafür hat sich das Stuttgarter Unternehmen ein weltweites Produktionsnetzwerk aufgebaut.  

Neben den genannten Werken setzt Mercedes-Benz auch weiterhin auf die Produktion im Ausland: In Peking hat die Produktion von Batterien für den EQE schon im vergangenen Jahr begonnen. Ab 2025 beginnt der Hochlauf von elektrischen Antriebseinheiten und Batterien für neue EQ-Modelle. Im thailändischen Bangkok werden Batteriesysteme für Plug-in-Hybride und vollelektrische Fahrzeuge gefertigt und an das dort ansässige Fahrzeugwerk geliefert.

Der Porsche-Vorstandschef Oliver Blume kündigte in der “Frankfurter Allgemeinen Sonntagszeitung” an, dass die VW-Tochter eine Batteriefabrik im schwäbischen Tübingen errichten möchte. Darin sollen Hochleistungszellen entstehen, die jene Komponenten ergänzen, die Porsche aus anderen Zellfabriken des Volkswagen-Konzerns bezieht. Porsche baut jetzt eine Batteriezellenfabrik in Tübingen (faz.net)

Wer sind die Global-Player auf dem Lithium-Markt?

Das US-amerikanische Chemieunternehmen “Albemarle” stellt neben Lithiumprodukten auch Flammschutzmittel, Katalysatoren und Chemikalien zur Oberflächenbehandlung her. “Albemarle” ist durch die Übernahme des Konkurrenten “Rockwood” im Jahr 2015 eigenen Angaben zufolge zum weltgrößten Produzenten von Lithium und Lithiumverbindungen aufgestiegen und erwirtschaftete damit 2021 rund 41 % des Konzernumsatzes.  

Erst im vergangenen November erreichte das Unternehmen sein All-Time-High mit über 316 Euro. Seitdem befindet sich die Aktie in einem Abwärtstrend. Mit einer Marktkapitalisierung von nur knapp 25 Milliarden US-Dollar ist “Albemarle” noch relativ klein, könnte jedoch von der weiteren Lithium-Nachfrage profitieren, dürfte aber sicherlich nicht mehr auf einem besonders attraktiven Kaufniveau sein. 

Die “Sociedad Química y Minera” (kurz “SQM”) ist ein chilenischer Chemiekonzern und nach eigenen Angaben der weltweit größte Hersteller von Kaliumnitrat und Iodprodukten und einer der größten Produzenten von Lithiumsalzen. Zudem produziert “SQM” in großem Maße Düngemittel. Mit einer Marktkapitalisierung von 16,58 Milliarden US-Dollar zählt das Unternehmen zu den Riesen seiner Branche. 

Gegenwärtig wird Lithium von den Privatunternehmen “SQM” und “Albemarle” im einzigen aktiven chilenischen Abbaugebiet gefördert. Die Verträge laufen 2030 und 2043 aus. Die Regierung plant jedoch, die Verträge noch vor Ablauf nachzuverhandeln und die Kontrolle über den Abbau zu übernehmen. Das dürfte sich langfristig nicht besonders positiv auf den Kursverlauf der Aktien auswirken.

Die Verstaatlichung von Chiles Lithium-Abbau und die Auswirkungen

Derzeit verfügt Chile über das drittgrößte Lithiumvorkommen weltweit. Im Zuge dessen plant der chilenische Präsident Gabriel Boric, die Mehrheit an allen Förderunternehmen zu halten. Kurz nach der Bekanntgabe sind Chiles größte Lithiumunternehmen an den Börsen eingestürzt. Aktionär:innen sind besorgt, wie es in naher Zukunft weitergehen wird. 

Um einen Nutzen aus den natürlichen Vorkommen zu ziehen, plant die Regierung, den Abbau des Leichtmetalls stärker zu kontrollieren. So müssen alle privaten Unternehmen in Zukunft mit dem chilenischen Staat zusammenarbeiten. 

Widerstand im „Lithiumdreieck”

„Argentinien, Chile und Bolivien werden als “Lithiumdreieck” bezeichnet. In Bolivien etwa hofft die Bevölkerung auf ein steigendes Wirtschaftswachstum durch den Abbau von Lithium. Expert:innen schätzen die Vorkommen in Bolivien auf 21 Millionen Tonnen. Auch zwischen deutschen Unternehmen und der bolivianischen Regierung um Präsident Luis Arce wird verhandelt. 

In Argentinien hat der Kampf um die Marktanteile längst begonnen: Zuletzt versuchten kanadische, englisch-australische und südkoreanische Firmen, in den südamerikanischen Staat zu expandieren. Allerdings stoßen sie ähnlich wie in Chile und Bolivien auf Widerstand von Umweltschützern, die wegen der wasserintensiven Förderung besorgt sind. Deutsche Firmen beteuern allerdings, es werden Gesetze eingehalten und die Förderung umweltverträglich umgesetzt. Hinzu kommt, dass sich die Vorkommen häufig in indigenen Territorien befinden. 

Obwohl Chile, Argentinien und Bolivien über die größten Lithiumvorkommen der Welt verfügen, rücken gerade Unternehmen, die in Ländern wie Kanada Lithium abbauen, wieder mehr in den Fokus der Investor:innen.

Auch wenn die mögliche Verstaatlichung ein essentieller Faktor für Chiles Wirtschaft ist, sehnen sich rohstoffaffine Aktionär:innen nach Unternehmen mit Expansionsmöglichkeiten. Selbst wenn die Chemiekonzerne “SQM” und “Albemarle” von anderen Metallen profitieren, dürfte es vermutlich eher zu einem weiteren wirtschaftlichen Abschwung kommen. Es bleibt abzuwarten, wie sich die wirtschaftspolitische Situation in dem südamerikanischen Land weiterentwickelt.

Fazit: 

Lithium unterliegt wie andere Rohstoffe auch starken Preisschwankungen. Steigt die Nachfrage stark an, steigt auch der Preis. In der Folge werden die Produktionskapazitäten ausgebaut. Steigt die Nachfrage aber nicht so schnell oder sinkt sie langsamer als die Produktionskapazitäten, sinkt der Preis aufgrund von Überkapazitäten wieder. Seit der Ankündigung Chiles, die gesamte Lithiumindustrie zu verstaatlichen, haben die Aktien und der Rohstoffpreis einen Tiefpunkt erreicht. Sollten die Lithiumpreise tatsächlich einen Boden gefunden haben, dürfte dies zu steigenden Kursen bei Lithiumaktien führen und damit eine sehr aussichtsreiche Einstiegsmöglichkeit bieten.

Der Rohstoff-Experte Shawn Ryan ist in der kanadischen Bergbaubranche eine ganz große Nummer. In einem Bericht der New York Times aus dem Jahr 2011 wurde er sogar als ”König des neuen Goldrauschs im Yukon” gepriesen.

Ryan gilt als weltweit führender Experte auf seinem Gebiet. Er hatte in diesem Jahrhundert mit seinen Forschungs- und Schürftechniken bereits einen großen Einfluss auf den kanadischen Rohstoffsektor. 1998 wurde er vom “Yukon Camber of Mines” zum “Prospektor des Jahres” ernannt. Im Jahr 2009 löste er etwa im Alleingang den zweiten großen Goldrausch in der Geschichte des Yukon-Bergbaus aus. 2011 wurde er deshalb bei der Wahl der “Prospectors and Developers Association of Canada” mit dem “Bill Dennis Award” als “Goldsucher des Jahres” für seine Entdeckung der “White Gold und Coffee Projekte” ausgezeichnet, die heute im Besitz der “Newmont Mining Corp.” sind. 

Ryans Fachwissen führte zur Entdeckung mehrerer wichtiger Lagerstätten im Yukon, darunter das mehrere Millionen Unzen schwere Coffee-Projekt, das Goldcorp im Rahmen der Übernahme von “Kaminak Gold” im Jahr 2016 für 250 Millionen US-Dollar (CDN) erworben hatte und das nun von “Newmont” in Richtung Produktion gesteuert wird. Darüber hinaus forschte Ryan in der White-Gold-Lagerstätte, die Kinross schließlich für 139 Millionen US-Dollar kaufte.

Im Jahr 2015 richtete Ryan seine Aufmerksamkeit auf Neufundland, wo seine bahnbrechenden Forschungen und Neuinterpretationen dazu beitrugen, die Insel zu einem der aufregendsten Gebiete der Welt für neue hochgradige Goldfunde zu machen.

Im Jahr 2022 erweiterte Ryans fortgesetzte Forschung in Neufundland das Potenzial des Salzbezirks “Bay St. George” und die Möglichkeit zur unterirdischen Energiespeicherung. 

Im Jahr 2023 skizzierte Ryan nach umfangreichen Untersuchungen das Potenzial für die Entdeckung hochgradiger spodumenhaltiger Lithium-Pegmatit-Lagerstätten in Nunavik, Quebec.